50ETF期权到底是什么？

1. 50ETF期权到底是什么？

期权懂带你了解50ETF期权的交易规则是什么？

2. 50ETF期权是什么？

50ETF期权以50ETF为基础资产的场内期权，上证50ETF期权分为认购期权和认沽期权两种类型，认购期权就是买方花钱（权利金）获得一种行权价格买华夏上证50ETF的权利，卖方收钱（权利金）承当在期权买方提出行权要求时，以行权价格把华夏上证50ETF卖给期权买方的责任。
认沽期权就是买方花钱（权利金）获得一种行权价格买华夏上证50ETF的权利，卖方收钱（权利金）承担在期权买方提出行权要求时，以行权价格向期权买方收购华夏上证50ETF的责任。
50ETF期权的基本概念：
期权行使价：期权的买方行使权利时事先规定的基金510050的买卖价格。
权利金：期权的买方支付的期权价格，即买方为获得期权而付给期权卖方的费用。
内在价值：内在价值指的是行权时得到的收益，如510050当前价格为2.943，则50ETF购7月2900的内在价值就是0.043元。
时间价值：时间价值又称外在价值，是指为购买期权而支付的权利金超过期权内在价值的那部分价值。转股剩余时间越长、价格变动越大、当前价格与期权行使价越接近，期权时间价值越高。
实值期权：实值期权是指认购期权的行权价格低于标的市场价格，或者认沽期权的行权价格高于标的市场价格的状态。实值期权的买方当前有盈利。
平值期权：平值期权是指期权的行权价格等于标的市场价格的状态。
虚值期权：虚值期权是指认购期权的行权价格高于标的市场价格，或者认沾期权的行权价格低于标的市场价格的状态。虚值期权的买方当前没有盈利，执行期权会造成损失。
T型报价：一般情况下，期权交易界面使用T型报价的方式来看实值、平值和虚值。
如下图为50ETF的期权交易界面，左边为认购期权，右边为认沽期权，中间一列为行权价。界面中用底色区分了平值、实值和虚值期权。其中绿色底的是虚值期权，暗红色底的为实值期权。 

到期月份：合约到期月份有当月、下月及随后两个季月四个，到期月第四周的周三为到期日，如遇法定假日则顺延。
合约单位：上证50ETF期权的合约单位为张，一张等于10000份。

3. 为什么这么多人选择50ETF期权？

摘要：在2018年的市场行情中，金融市场的经济发展呈低迷的走势，让很多股民都损失了不少，有不少玩投资的小伙伴也发现，身边的很多股友都转移了战场，去上证50ETF期权的市场进行投资了，为什么现在越来越多的人去选择做期权交易了呢？主要是因为它有以下几个优点。

图文来源：百度【财顺期权】
一、降低交易成本
因为上证50ETF期权自身的特性，它的杠杆性非常高，且是不对等的，这吸引了很多投资者来期权市场，毕竟只需要花少量的资金，就可以获得大盘股价变动带来的盈利。且在期权市场中，它的风险是固定知道的，即使投资者的资金发生了损失，先不说我们可以及时止损减少损失来操作交易，我们产生的最大损失也就是付出的权利金，并不会因此而影响别的资金，可以提高它的运转率和使用率。
二、对冲风险
拿股票举例，不少股民都会长时间的把控自己持有的标的，这在股票中是常有的事情，不过一旦行情走势不行了，那么股票的下跌就会给股民们带来不小的损失。而期权则跟股票不一样，它可以双向交易，买涨买跌，如果判断大盘下跌，那就可以买入认沽期权合约，来作为行情下跌的对冲，避免损失，反而可以盈利。
三、增加收益
灵活运用策略来应对期权市场，顺着市场来调整自己的交易计划，可以避免不必要的损失。在期权市场中，不管大盘是上涨还是下跌，都有不同的策略来应对，只要投资者掌握了交易的策略技巧，那就能够收益率增加。
四、低于市价的价格买入股票
这就需要投资者来进行期权交易的策略了，如果投资者有了一只心仪的股票，不过认为目前股票的价格还是太高了，希望等股票价格在低一点再进行买入，那么投资者可以买入在目标股票价格附近的认沽期权。假如在行权日，股价低于现在的执行价格，那么投资者就可以以现在的执行价格来买入股票，进行行权，如果相反，那么这张期权合约就作废，投资者放弃行权，损失一小部分的资金。
期权交易是目前金融圈中一个非常好的投资方式，它的未来发展空间巨大，很有投资潜力，欢迎各位投资者进行期权投资。如果想要了解更多关于的期权信息，请关注财顺期权。

4. 有对50ETF期权感兴趣的吗

你好
8月13日，上证50ETF期权合约总持仓405.52万张，较上一交易日增加1.81%，再创历史新高。此前，7月18日曾达到404.88万张，创下当时的历史高点。业内人士预计，随着8月到期日临近，总持仓量有望进一步攀升。当日，上证50ETF收报2.84元，下跌0.029点，跌幅1.01%。
统计显示，13日，50ETF期权有124个合约正在交易。合约总成交162.17万张，较上一交易日减少32.11%，总持仓405.52张，较上一交易日增加1.81%。从当日持仓量看，50ETF购8月2950持仓量最大，为26.43万张；持仓量最小的为50ETF购3月2650，共计829张。
历史数据显示，3月13日，上证50ETF期权持仓量首次突破300万张，刷新历史纪录。7月之后，持仓量持续攀升，7月17日，上证50ETF期权持仓量首次突破400万张至401.3万张，再度刷新历史纪录。7月18日曾达到404.88万张，创下当时的历史高点。
尽管持仓量攀升明显，买方热情高涨，但当下主力合约期权的波动率反而不高，表明期权的买卖双方更为均衡，卖方热情也不低。
需要投资者重视的是，作为蓝筹指数的代表之一，上证50ETF目前面临着巨大的赎回压力，年内份额在持续减少。
Wind最新数据显示，截至8月13日，50ETF规模出现进一步下降，整体份额缩水53.41亿份，下滑幅度达26.70%。

5. 50ETF期权指的是什么意思

50ETF期权以50ETF为基础资产的场内期权，上证50ETF期权分为认购期权和认沽期权两种类型，认购期权就是买方花钱（权利金）获得一种行权价格买华夏上证50ETF的权利，卖方收钱（权利金）承当在期权买方提出行权要求时，以行权价格把华夏上证50ETF卖给期权买方的责任。
认沽期权就是买方花钱（权利金）获得一种行权价格买华夏上证50ETF的权利，卖方收钱（权利金）承担在期权买方提出行权要求时，以行权价格向期权买方收购华夏上证50ETF的责任。
50ETF期权的基本概念：
期权行使价：期权的买方行使权利时事先规定的基金510050的买卖价格。
权利金：期权的买方支付的期权价格，即买方为获得期权而付给期权卖方的费用。
内在价值：内在价值指的是行权时得到的收益，如510050当前价格为2.943，则50ETF购7月2900的内在价值就是0.043元。
时间价值：时间价值又称外在价值，是指为购买期权而支付的权利金超过期权内在价值的那部分价值。转股剩余时间越长、价格变动越大、当前价格与期权行使价越接近，期权时间价值越高。
实值期权：实值期权是指认购期权的行权价格低于标的市场价格，或者认沽期权的行权价格高于标的市场价格的状态。实值期权的买方当前有盈利。
平值期权：平值期权是指期权的行权价格等于标的市场价格的状态。
虚值期权：虚值期权是指认购期权的行权价格高于标的市场价格，或者认沾期权的行权价格低于标的市场价格的状态。虚值期权的买方当前没有盈利，执行期权会造成损失。
T型报价：一般情况下，期权交易界面使用T型报价的方式来看实值、平值和虚值。
如下图为50ETF的期权交易界面，左边为认购期权，右边为认沽期权，中间一列为行权价。界面中用底色区分了平值、实值和虚值期权。其中绿色底的是虚值期权，暗红色底的为实值期权。 

到期月份：合约到期月份有当月、下月及随后两个季月四个，到期月第四周的周三为到期日，如遇法定假日则顺延。
合约单位：上证50ETF期权的合约单位为张，一张等于10000份。

6. 50ETF期权是什么意思

上证50ETF作为上海市场最具代表性的蓝筹指数之一，上证50指数是境内首只交易型开放式指数基金（ETF）的跟踪标的。上证50ETF是一种创新型基金。

7. 什么是50ETF和50ETF期权？有什么联系？

上证50ETF就是以上证50指数成分股为标的进行投资的指数基金。上证50指数每半年调整一次成份股，特殊情况时也可能对样本进行临时调整，上证50ETF的代码是510050。在各大行情交易软件输入该代码可以查到价格变动情况。
上证50=上证50指数（50只大盘样本股，如中国平台、贵州茅台、招商银行等）
ETF=交易型开放式指数基金，通常又被称为交易所交易基金（Exchange Traded Fund，简称ETF）
期权=合约 （而我们交易的品种就是上证50ETF标的物的合约），期权的概念就是在未来的期限买入了某份合约的权利。
l 50ETF期权合约的交易操作如下：
50ETF期权交易前注意几点：一是50ETF期权月份、二是认购和认沽、三是行权价、四是一张50ETF期权最少需要多少钱（权利金）、最后一点是注意盈利和亏损。
1、关于50ETF期权月份的选择，一般一个季度会显示四个月份的交易合约，也就是说这个时间段可以任意选择这四个月份中的合约，一般我们建议以当月的主力合约交易为主。

2、认购和认沽的选择，很简单的理解，认购就是做多，认沽就是做空。
认购期权的特征有很多，它很适合强烈看涨的行情，也是投资者最喜欢使用的期权策略之一，最大风险是损失全部权利金，理论无上限的最大收益，到期盈亏平衡点是执行价+权利金。
认沽期权和认购的状况是相反的，在投资者进行期权投资的时候，它就很适合强烈看跌的行情，损失全部权利金也就是它的最大风险，理论无上限的最大收益，到期盈亏平衡点是执行价-权利金。
3、行权价 假设设定上证50etf期权的合约价格是2.6元每份的话，在购买的时候买入一份合约的话行权价格就是2.6元。如果当前期权的权利金是0.2元，那么投资者就需要花费0.2x10000=2000元的权利金。 对于期权的买方来说一手的期权行权权利金是等于成交价乘以10000的，上证50etf期权的权利金就需要乘以10000。在期权交易的时候还需要支付额外的手续费用(双向收费)。
4、一张50ETF期权最少需要多少钱？我们看图来理解，图中以行权价3.500来看，认购合约的平值一张最新价0.0855，就是855元，因为要乘10000的合约单位。

来源百度【财顺期权】
其实面对这么多期权合约，刚开始交易的投资者是很迷茫的，一般刚开始交易，财顺财经小编会建议少量买入成交量最大的那张试试交易过程，一般平值附近两档的合约持仓量是最大的，同时流动性也是最好的，刚进入期权世界的投资者会选择购买平值合约，平值期权属于一个中点的位置，进可向实值期权进发，退可向虚值期权固守，买卖双方的盈利机会是很均衡的，也刚好可以弥补买方胜率不足的劣势。
分辨平值合约的方式，根据上证50ETF大盘最新价来对应中间的行权价就是平值的合约。
5、最后一点注意盈利和亏损，50ETF期权的到期日 在期权市场上，投资者选择期权合约的时候，其他因素都相同的状况下，剩余期限长的期权所含的时间价值高，价格自然也是越贵。而剩余期限短的期权时间价值低，价格自然便宜，合约的价格会随着时间的推移逐渐的缩减。
所以我们在持有的过程中，如果有盈利，可以平仓掉手中的合约，随着时间的衰减，合约是越来越不值钱的。

8. 怎样用50ETF期权赚钱

除了行使权利和交付50ETF期权外，您还可以赚取两者之间的权利金差额。特许权使用费的价值由内在价值和时间价值组成，固有值表示对象的波动，时间值和时间的流逝。此外，市场波动率也代表权利金的相对价格。因此，有三种获取溢价差的方法。
1、赚内在价值
所谓内在价值是指行使权利时市场价格与执行价格之间的差额。由于行使价已经事先约定，内在价值的波动主要基于目标商品的波动，即上证50ETF。50ETF的市场价格有望上涨，所以我们买入，我们买入看涨期权，否则我们购买看跌期权。
2、赚时间价值
期权的时间价值是对卖方“无限风险”的补偿。时间的价值只会随着时间的流逝而减少，如果其他因素保持不变，则保费也会减少。因此，卖出和开仓可以随时间产生价值，但是如果您想通过卖出和开仓来获利，则随着时间的推移，价值的下降必须补偿内在价值或内在价值的反向变化而同步减少仓位。
3、赚波动率的差价
波动率越高，期权盈利的机会就越多，溢价价格也越高，因此波动率和溢价之间存在高度正相关。如果要通过波动来赚钱，则主要通过两种组合来实现，一种是购买组合组合，另一种是出售组合组合。
买入跨式策略：跨式投资组合的波动性会增加时，我们可以购买看涨期权，并以相同的金额，行使价和到期月来买入期权。此时，即使市场不利于一个方向的期权，适合市场的期权的涨幅也大于另一个方向的跌幅，因此，如果这两个方向都能够使我们获利。
卖出跨式策略：当波动率预计会降低时，我们可以卖出相同数量，行使价和到期月份的看涨期权和看跌期权。此时，即使市场不利于一个方向的期权，适合市场的期权的跌幅也大于另一个方向的涨幅，因此如果两个方向都平衡，我们就会获利。