2021年12月29日，某机构卖出1份2022年9月到期的中金所5年期国债期货合约。目前市场上有三

1. 2021年12月29日，某机构卖出1份2022年9月到期的中金所5年期国债期货合约。目前市场上有三

这3种债券都有可能是机构卖出债券的一种，现在机构卖出债券是因为年底资金流紧张，为了补充现金流而采取的措施【摘要】
2021年12月29日，某机构卖出1份2022年9月到期的中金所5年期国债期货合约。目前市场上有三只债券A,B,C，其中:债券A是2026年6月6日到期的国债，息票率为3.25%，每年付息1次。债券B是2026年8月12日到期的国债，息票率为2.69%，1每年付息1次。债券C是2026年12月5日到期的国债，息票率为3.12%，每年付息1次。(1)三只债券中哪些可 以成为上述国债期货的可交割券?（2）债券c的转换因子是多少？【提问】
这3种债券都有可能是机构卖出债券的一种，现在机构卖出债券是因为年底资金流紧张，为了补充现金流而采取的措施【回答】
是都可以成为可交割的吗？【提问】
那转换因子又是多少？【提问】
转换因子= 1.924591【回答】

2. 某投资者在1994年12月1日以122元购买了面值100元的1992年发行的五年期国债券，并持到1996年12月1日以145

持有期利润率=(145-122)÷122=18.85%
年化利润率=(145/122)^(1/2)-1=9%，这时复合收益率
如果算简单的年化收益率，就是把18.85%÷2=9.43%
从1994年12月1日购买，到1996年12月1日卖出，持有了两年，每年的收益，是9.43%

3. 某投资者买入100手中金所5年期国债期货合约，若当天收盘结算后他的保证金账户有350万元

98-175被分成三个部分，第一部分98，第二部分17，这是32进制，所以代表17/32，和第三部分，只有4个数字，0,2,5,7，相当于1/32 0/4，1/4，2/4，3/4，因此这意味着98-175 17.5三十二分之九十八= 98.55。  97-020代表97.06。 
损失，每个点代表1000美元。所以选择D。

4. 某投资者买入100手中金所5年期国债期货合约,若当天收盘结算后他的保证金账户有350万元,该合约结算价。。

选C，1手中金所5年期国债期货合约的国债面值为100万元，而国债期货合约报价则是按每100元面值进行报价，且债券交易一般是按第100元面值算作1张，即1手期货合约相当于1万张。

由于次日结算价比买入时当天结算价下跌，所以保证金帐户需要被划出因结算亏损的保证金，亏损金额=(92.82-92.52)元/张*1万张/手*100手=30万元，此时保证金帐户结余为350-30=320万元。
由于320万元大于所需要保证金比例所需要的资金(92.52元/张*1万张/手*100手=277.56万元)，故此不需要追缴保证金。

5. 某投资者于某年10月17日在沪市买入2手X国债（此国债的起息日是6月14日，按年付息，票面利率为11.83%），

国债面值100
买入付出利息=100*11.83% /365*126=81.68
净价交易额为20*132.75=2655
佣金=（2655+81.68）*0.2%=5.47
付出=2655+81.68+5.47=2742.15

卖出得到利息=100*11.83% /365*207=134.18
净价交易额为20*130.26=2605.20
佣金=（2605.20+134.18）*0.2%=5.48
收入=2739.38-5.48=2734

佣金应该是千分之0.2才对。不知道是不是你打错了。

6. 某投资者某年10月17日在沪市买入2手X国债（起息日6月14，票面利率11.83%），成交价132.75;

6月14日-6月30日：17日
7月8月9月：31+31+30=92日
10月1日-10月16日：17日
17+92+17=126日 

购买国债时利息支出 126/365*11.83%*100=4.08元
合计支出 132.75+4.14=136.83元（不含手续费）

卖出国债时收到利息 206/365*11.83%*100=6.68元
合计收入 130.26+6.68=136.94元（不含手续费）

136.94-136.83-（6.68-4.08）=-2.49元（不含手续费）
亏了2.49元利息。

7. 投资人A于2009年5月21日买入面额为100元的债券，到期一次还本付息，期限是3年，票面利率12%，2010年9月25

A 的投资收益为13元，
 
笼统计算：老张持有债券的年收益为 票面利息 12*3=36 元 还本100元
总收益为136 元，初期投资为113 元，收益率为 20.35%, 因为老张只持有了1年零8个月即1又3分之2年，所以年收益率为 12.21%
 
严格计算：老张用20个月享受了36个月的付息，即相当于每月所得的付息为之前的1.8倍。买入前每月付息为 100* 12%/12 = 1，则买入后相当于每月付息为 1.8。持有日期为20个月，初始购买价为113，到期还本100。
宗上算得月收益率为 1.074%, 换算为年收益率为 1.074% * 12 = 12.888%

8. 某投资者以101.5卖出5年期国债期货5手以101.3买入平仓。试计算盈亏（手续

国债波动一个点是0.005元，即50元，平仓中间有两毛行情，即0.2/0.005*50＝2000元，除一进一出两个点的手续费100元，此次盈利1900元。